第276章 賀喜（六）

第276章賀喜（六）

我們坐著說了十來分鐘的閑話，因為這裡邊都是女眷，我和張家強呆著不方便，於是就起身告辭出來了。到了外間客廳，陪著**他們一塊兒坐著，**給我介紹了一下我不認識的那倆人，都是他們家的親戚，張家強的堂兄弟。

我和那倆人隨口寒暄了幾句，就對**說道：「張總，我今天來，首先是為了給你們賀喜，另外，也還有點工作上的事情。你也知道，我親家、周文嬌等我們一共六個人，上半年湊了兩億五千萬合夥搞了個金融投資公司，這也到年底了，計劃下個月7號、8號兩天搞個年會活動，張總你看有沒有時間，到時候出席給我們指點一下，順便也跟其他的一些企業家朋友們交流交流。」

「嗯，等我明天問問陳秘書再給你答覆。主要是我現在也不清楚我到那時候的時間安排，如果還沒有安排什麼緊要事的話，那我就去。」他點了點頭，又問我道：「你們那公司經營情況怎麼樣？」

「還馬馬虎虎吧。」我說道：「五月份我們公司成立的時候，我們六個股東一共投入了兩億五千萬的資本金，到上個月月底我聽說毛利潤大約有七千萬左右了，到年底突破八千萬肯定沒什麼問題，算下來平均一個月一千萬二三百萬的毛利。」

「一個月一千二三百萬！」他愣了一下，似笑非笑的看著我說道：「那這要一年下來豈不是得有百分之六七十的毛利潤了？像你們這種玩金融的，運營成本比起我們這些做實體的要低得多，那凈利潤水平肯定也不會差。而且隨著資金規模越大，錢滾錢，你們賺錢的速度也會越來越快。你們主要做什麼投資啊，怎麼會有那麼高的利潤水平？」

我撇嘴笑了一下，說道：「其實我們的業務不稀奇，也就是做一些簡單的類銀行貸款業務，有點像是所謂的民間小貸，只不過單筆業務規模要更大一些，我們每一單業務放出去的款項少則幾十萬，多則上百萬。我們真正的核心競爭力在於我們背後的運作方式與一般小貸公司有所不同。」

「哦，怎麼不同，快說來聽聽。」他笑道：「我這老頭子又要跟你學習長進了。」

「其實說穿了也簡單。」我笑道：「一般的小貸公司，都是用自有資本金以及其他渠道融來的資金去放款賺利息，在放出去的款項收回來之前，沒資金接新的業務，或者要接的話只能再想辦法去融資，這種短期融資的成本一般都不低，也就是說它們的業務規模在很大程度上是受資本金制約的。但我們這個有所不同，我們將放出去的款項資產包裝成理財產品，通過銀行發售融資，融來的資金放出去之後又產生新的資產，又可以再包裝、再發售、再融資……如此循環起來，我們資本金雖然只有兩億五千萬，但是我們的業務規模在理論上可以做到無限大。當然了，事實上不可能一直無限的循環下去，但是相比起差不多資本金規模的同業來說，我們的業務規模還是很輕鬆就能達到它們的幾倍。另外還有一點，就是利潤水平也有所不同，理財產品融資的成本才幾個錢啊，年化五個點左右盡頂了，如果是以短做長的話，還可以再低一兩個點，如此一來，即便加上一點運作費用，成本最多最多也不超過六個點。而別的同業當資金不足、又要承接新業務的時候，就只能通過各種渠道去融資，有關係的就從銀行貸款，那樣年息至少都在七八個點，關係差點的就只能同業拆借，那利息就更高了，最後落到自己手裡的可能就一兩個點的中介費而已。所以在放款利息水平大致相當的情況下，我們的利潤水平也比同業要高不少。業務規模大、利潤水平高，賺錢自然就快一點。」

**不置可否的點了點頭，又說道：「那風險呢？據我所知，現在這種民間借貸的風險還是比較高的，經常出現壞賬。」

我點點頭說道：「風險當然是有，不過相比較而言，我們的風險控制的還不錯。一方面是我們的項目挑選和其他同業有所區別。我們六個股東當中，有一個叫吳允中，是江發銀行北京分行的行長，這公司就是我和他牽頭搞的，另外我們那公司現在的具體負責人叫周彥奇，原來是江發行北京分行信貸部的副主管。我和吳允中從一開始就考慮到了壞賬風險的問題，於是就對我們的業務類型、客戶群體做了一些限制。一般的小貸公司，只要有人上門，基本符合條件，那三千五千、三萬五萬的業務都做，但我們不做這種散客，我們的客戶基本都是從銀行那邊介紹過來的企業客戶。這兩年國家產業調控越管越嚴，比如一些高耗能、高污染的行業，即便很賺錢，財務上沒有任何瑕疵，但因為國家產業政策的原因，銀行也不給它資金支持了，這種客戶就會轉到我們這裡來，它們通常也就是需要一些短期流動資金、可能幾十百把萬暫時應付一下，所以我剛才說我們的單筆業務規模要比同業大很多，都是幾十萬甚至上百萬的。同樣一筆錢，在一般的小貸公司，它們分散放款到了好多客戶手裡，而我們只是集中在少數幾個客戶身上，看起來他們的風險要比我們分散、比我們小，但實則不然。會找小貸公司借錢的，那一定都是因為某些原因在銀行借不到錢，也就是說這些客戶本身資質就是有瑕疵的，只不過有些是財務性瑕疵，還有些則是我剛才說的政策性瑕疵。往往借款規模越小的，比如那些幾萬、甚至幾千的，就越是財務方面有瑕疵。相反，借款規模大的，財務狀況反而要好不少。所以看似我們的風險更集中，但實際上出現壞賬的幾率卻更小。」

**想了一下，又說道：「話是這麼說，但不怕一萬就怕萬一啊。更何況你們的資金循環那麼多道，相當於放了好幾倍的槓桿，只要其中某一道手出問題，弄不好風險就一層層的往上邊擴散回去，最後全盤都崩了。」<

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